银行理财产品7月平均收益不足4% 中短期产品相对 “受宠”

据中国报告大厅了解，随着央行进入降息周期，流动性充裕和资产荒并存，各种理财产品的收益率不断创下新低。记者了解到，进入8月份以来，银行理财产品收益依然下行，“宝宝类”理财产品也陷入低谷，收益率创下上市以来的新低。不少业内人士认为，目前银行招揽长期存款意愿降低，中短期产品相对“受宠”，估计央行下一步还要继续降息。

7月平均收益不足4%

最新数据显示，7月份银行理财产品的平均收益率为3.76%，预期收益比6月下降0.02%，再次创下今年来的新低。从不同类型的产品来看，7月份保证收益类理财产品平均预期收益率为3.12%，保本浮动收益类理财产品平均预期收益率为3.24%，非保本浮动收益类理财产品平均预期收益率4.02%，不同类型的产品收益率较6月均有不同程度的下跌。更多最新银行理财产品行业分析信息请查阅中国报告大厅发布的《银行理财产品行业市场调查分析报告》。

记者从多家银行了解到，今年央行多次降准降息，银行理财产品的年化利率持续下调，各银行在售的短期理财产品的预期年化收益率多在3.5%~3.8%左右。

据某银行人士介绍，尽管银行理财产品收益率逐渐下滑，但在银行安全性的金字招牌下，银行理财产品仍具有一定吸引力，部分理财产品仍要靠“抢”。“上周收益率在3.8%以上的一款产品，起售额为10~30万，需通过电子银行渠道抢购，可以说“秒杀”现象仍然存在。”银行理财产品因其独有的安全性，获得大批稳健投资者青睐，一部分收益稍高的产品一开售便抢购一空。

与此同时，互联网宝宝收益也跟着下跌。昨天，余额宝7日年化收益率为2.359%，几乎创下了余额宝诞生以来的最低值。数据显示，二季度“宝宝”类产品平均收益为2.55%，比一季度下降了0.25%，其中6月份平均收益仅为2.51%。收益率的不断下调，致使资金外流现象日益明显，基金规模日益缩水。截至2016年二季度末，80只互联网“宝宝”对接的69只货币基金的总规模为17138.41亿元，较2016年第一季度末减少了398.85亿元，降幅为2.27%。

中短期产品相对“受宠”

记者在某城商行了解到，一款投资期限82天的产品，预期年化收益率3.9%；而投资期限为1年的产品，预期年化收益率为4.3%，这也是记者在多家银行走访时见到的鲜有的一款预期年化收益率高于4%的产品。“中短期存款流动性强，对利率更敏感；长期存款流动性不强，对利率不敏感。所以银行在设置定存利率的时候，可能会有意无意忽视长期存款，造成所谓的倒挂现象。”有银行人士指出，“在经过去年的五轮降息后，现在大家都认为未来利率会上涨，所以长期存款利率也就“按兵不动”了，毕竟不能预知五年后的利率，因此中短期理财产品更受到欢迎。”“在下半年的银行理财市场，常规产品收益率将继续下行。各类理财产品收益仍会小幅下跌，但下滑幅度会明显收窄。”在多数业内人士看来，在经济L型的背景下，理财产品的收益率正在逐渐走低。

对此，某国有商业银行理财经理建议，投资者在选择银行理财产品时，可在满足流动性需求的同时，投资一些中长期产品，以此提前锁定收益。从投资的角度来看，业内人士建议不要把钱放在一个篮子里面。

另外，有银行人士表示，一般来说，银行售卖的理财产品有两类，第一类是银行自身发行的理财产品，第二类是银行代发的理财产品。除去上面这两类比较正规的产品，投资者需要注意的是，一些理财产品是由银行工作人员自己私下代理销售的，这类产品多不合规，且与银行没有任何关系，比较容易出现飞单和跑路的情况。因此，配置银行理财产品时一定要更加小心谨慎，认真查看产品合同，不要被理财经理和广告宣传给蒙骗。